ไมครอนเซ็น 16 สัญญายาว ครอบคลุม DRAM 20% และ NAND หนึ่งในสาม

ไมครอน เทคโนโลยี(Micron Technology·MU) ทำสัญญาลูกค้าเชิงกลยุทธ์ 16 ฉบับ เพื่อรองรับความต้องการหน่วยความจำสำหรับเซิร์ฟเวอร์ปัญญาประดิษฐ์(AI) โดยปริมาณในสัญญาครอบคลุม DRAM ประมาณ 20% และ NAND หนึ่งในสาม ตั้งแต่ปี 2026 ถึงสิ้นปี 2030

ไมครอนเปิดเผยเมื่อวันที่ 24 มิถุนายนว่า รายได้ไตรมาส 3 ของปีงบประมาณ 2026 อยู่ที่ 41.46 พันล้านดอลลาร์(ประมาณ 60.5 ล้านล้านวอน) สูงกว่ารายได้ไตรมาสก่อนที่ 23.86 พันล้านดอลลาร์ และช่วงเดียวกันปีก่อนที่ 9.31 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่อัตรากำไรขั้นต้นตามเกณฑ์ Non-GAAP อยู่ที่ 84.9%

บริษัทระบุในคำแถลงเตรียมการประชุมผลประกอบการว่า ความต้องการจาก AI และข้อจำกัดด้านอุปทานเชิงโครงสร้างทำให้อุปสงค์ DRAM และ NAND สูงกว่าอุปทานอย่างมาก และคาดว่าภาวะตึงตัวนี้จะดำเนินต่อไปหลังปี 2027 HBM คือ DRAM สมรรถนะสูงที่รับส่งข้อมูลจำนวนมากได้อย่างรวดเร็วใกล้กับตัวเร่ง AI ดังนั้นเมื่อการลงทุนเซิร์ฟเวอร์ AI เพิ่มขึ้น แรงกดดันไม่ได้เกิดเฉพาะกับ HBM แต่ยังรวมถึง DRAM และ NAND สำหรับเซิร์ฟเวอร์ด้วย

สัญญาทั้ง 16 ฉบับส่วนใหญ่มีเงื่อนไขระยะ 5 ปี ตั้งแต่ปี 2026 ถึงสิ้นปี 2030 ขอบเขตสัญญาที่ไมครอนเปิดเผยอย่างเป็นทางการไม่ใช่กำลังการผลิตทั้งหมด แต่เป็นปริมาณ DRAM ประมาณ 20% และ NAND หนึ่งในสามในช่วงเวลาดังกล่าว

สัญญาถูกจัดทำในรูปแบบ ‘take-or-pay’ ซึ่งลูกค้าต้องซื้อปริมาณที่กำหนดไว้ ลูกค้าจะได้ความมั่นคงด้านอุปทานหน่วยความจำ ส่วนไมครอนลดความผันผวนของผลประกอบการผ่านราคาขั้นต่ำตามสัญญาและเงินฝากล่วงหน้า ไมครอนระบุว่ารายได้สะสมตามราคาขั้นต่ำจากสัญญา 14 ฉบับจะอยู่ที่ประมาณ 100 พันล้านดอลลาร์(ประมาณ 146 ล้านล้านวอน) และเงินฝากพร้อมข้อตกลงทางการเงินที่เกี่ยวข้องอยู่ที่ 22 พันล้านดอลลาร์(ประมาณ 32 ล้านล้านวอน)

มุมมองในอุตสาหกรรมเอนเอียงไปทางภาวะขาดแคลนอุปทาน สำนักข่าวรอยเตอร์รายงานว่า กวัก โนจอง(Kwak Noh-jung) ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร(CEO) ของเอสเค ไฮนิกซ์(SK hynix) กล่าวว่า “ปี 2027 อาจเป็นปีที่ยากที่สุดในประวัติศาสตร์อุตสาหกรรมในแง่อุปทาน” คำกล่าวนี้สะท้อนว่าบริษัทมองว่าความต้องการของลูกค้าอาจสูงกว่ากำลังจัดหาของบริษัทไปจนหลังปี 2030

อย่างไรก็ดี ยังมีความกังวลว่าการขยายกำลังผลิตของฉางซิน เมมโมรี เทคโนโลยีส์(ChangXin Memory Technologies·CXMT) ในจีนอาจนำไปสู่ภาวะอุปทานล้นในอนาคต มาร์เก็ตวอตช์รายงานว่า ความกังวลเกี่ยวกับ CXMT ทำให้ราคาหุ้นไมครอนลดลงระหว่างวัน 4.5% ก่อนลดช่วงติดลบบางส่วน โทเคนโพสต์เคยรายงานความเคลื่อนไหวที่หุ้นไมครอนลดลงระหว่างวัน 4.5% ดังกล่าวไว้ก่อนหน้านี้

สัญญาครั้งนี้ไม่ใช่ประเด็นคริปโตโดยตรง แต่แสดงให้เห็นว่าโครงสร้างพื้นฐาน AI และห่วงโซ่อุปทานเซมิคอนดักเตอร์ส่งผลต่อโครงสร้างต้นทุนของอุตสาหกรรมดิจิทัลอย่างไร ท่ามกลางการขยายตัวของโมเดล AI จากจีนและการถกเถียงเรื่อง AI แบบกระจายศูนย์ อุปทาน HBM, DRAM และ NAND เป็นปัจจัยที่มีผลต่อต้นทุนคลาวด์ ดาต้าเซ็นเตอร์ และการประมวลผลสมรรถนะสูง

ไมครอนเปิดเผยเมื่อวันที่ 9 กรกฎาคมว่า บริษัทจะเพิ่มขนาดการลงทุนในโรงงานผลิตและเทคโนโลยีในสหรัฐฯ เป็นมากกว่า 250 พันล้านดอลลาร์(ประมาณ 365 ล้านล้านวอน) ภายในปี 2035 โรงงานแห่งแรกในรัฐไอดาโฮมีกำหนดผลิตเวเฟอร์ชุดแรกในช่วงกลางปี 2027 ส่วนโรงงานแห่งที่สองตั้งเป้าเริ่มดำเนินงานปลายปี 2028 ขณะที่โรงงานแพ็กเกจจิง HBM ในสิงคโปร์จะเริ่มมีส่วนช่วยเพิ่มกำลังการผลิตตั้งแต่ครึ่งแรกของปี 2027