ผลตอบแทน 90.15% ใน 3 ปี พอร์ตดีฟอลต์เอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ ติดอันดับต้น

'พอร์ตดีฟอลต์ออปชัน 2 แบบเชิงรุก' ของเอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์ (NH Investment & Securities, 005940) ทำผลตอบแทนสะสม 3 ปีที่ 90.15% ในรายงานเปรียบเทียบเงินบำนาญสำรองเลี้ยงชีพไตรมาส 2 ปี 2026 ส่วนผลตอบแทนรอบ 1 ปีอยู่ที่ 45.63%

เอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์ระบุเมื่อวันที่ 21 (เวลาท้องถิ่น) ว่าผลิตภัณฑ์ดังกล่าวทำผลงานติดอันดับต้นในกลุ่มผู้ให้บริการกองทุนสำรองเลี้ยงชีพทั้งหมด เนื่องจากเงินบำนาญเป็นสินทรัพย์เพื่อการเกษียณที่ลงทุนระยะยาว การประเมินจึงไม่ได้มองแค่ผลตอบแทนระยะสั้น แต่ดูทั้งผลสะสมและการบริหารความผันผวนควบคู่กัน

ดีฟอลต์ออปชันเป็นระบบที่ให้เงินสะสมของผู้ถือกองทุนสำรองเลี้ยงชีพแบบสมทบเงิน (DC) หรือกองทุนสำรองเลี้ยงชีพส่วนบุคคล (IRP) ถูกนำไปลงทุนตามพอร์ตที่กำหนดไว้ล่วงหน้า ในกรณีที่ผู้ถือไม่ได้สั่งบริหารเงินด้วยตนเอง กล่าวคือแม้ไม่ได้เลือกผลิตภัณฑ์เอง เงินก็จะถูกจัดสรรตามสัดส่วนที่วางไว้

'พอร์ตดีฟอลต์ออปชัน 2 แบบเชิงรุก' จัดสรรเงินลงทุนในกองทุนฮันฮวาไลฟ์พลัส TDF2050 (Hanwha LIFEPLUS Qualified TDF2050) และกองทุนเคบีออนกุกมิน TDF2055 (KB On-Kookmin Qualified TDF2055, สกุลเงิน UH) อย่างละ 50% เท่ากัน กองทุน TDF หรือ Target Date Fund เป็นกองทุนที่ปรับสัดส่วนหุ้นและตราสารหนี้ตามช่วงอายุที่ใกล้เกษียณ

เอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์อธิบายว่าการนำ TDF จากสองบริษัทจัดการกองทุนต่างค่ายมาผสมในสัดส่วนเท่ากัน ช่วยลด'การกระจุกตัว'ในผลิตภัณฑ์เดียว และตอบโจทย์ทั้งการเติบโตของสินทรัพย์ระยะยาวและการกระจายความเสี่ยงไปพร้อมกัน

ผลตอบแทนระยะยาวยังสะท้อนในตัวเลขเปรียบเทียบอีกชุดหนึ่ง ตามรายงานเปรียบเทียบเงินบำนาญสำรองเลี้ยงชีพไตรมาส 2 ปี 2026 ของสำนักงานกำกับดูแลการเงินเกาหลีใต้ (Financial Supervisory Service, FSS) ผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีในรอบ 5 ปีของผลิตภัณฑ์ประเภทไม่ค้ำประกันเงินต้นแบบ DC ของเอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์อยู่ที่ 12.57% ส่วนผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีในรอบ 5 ปีของ IRP อยู่ที่ 11.83%

ผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีในรอบ 10 ปีของ IRP อยู่ที่ 10.35% ผลิตภัณฑ์ประเภทไม่ค้ำประกันเงินต้นอาจ'ขาดทุน'ได้ตามสภาวะตลาดและราคาสินทรัพย์ที่ลงทุน แต่ในช่วงเวลายาวนาน กลยุทธ์การบริหารและการจัดสรรสินทรัพย์มีผลต่อผลตอบแทนอย่างมีนัยสำคัญ

ขนาดสินทรัพย์เงินบำนาญของบริษัทก็ขยายตัวเช่นกัน เอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์ระบุว่าสินทรัพย์เงินบำนาญรวมทั้งกองทุนสำรองเลี้ยงชีพและกองทุนออมเพื่อเกษียณ (Pension Savings) มีมูลค่าทะลุ 20 ล้านล้านวอนเมื่อเดือนมิถุนายน 2026

ในตลาดเงินบำนาญสำรองเลี้ยงชีพของเกาหลีใต้ สัดส่วนบัญชีแบบ DC และ IRP ที่ผู้ถือเลือกบริหารเองกำลังขยายตัวมากขึ้น ก่อนหน้านี้ TokenPost เคยรายงานว่าเงินสะสมกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเพิ่มขึ้นเป็น 553.9 ล้านล้านวอนในไตรมาส 2 ปี 2026

จองฮวาน (Jeong Hwan) ผู้อำนวยการฝ่ายบริหารสินทรัพย์เงินบำนาญ เอ็นเอช อินเวสต์เมนต์ แอนด์ ซีเคียวริตีส์ กล่าวว่า “เนื่องจากนี่คือสินทรัพย์ระยะยาวเพื่อเตรียมความพร้อมหลังเกษียณของลูกค้า สิ่งสำคัญคือการสร้างผลตอบแทนที่ยั่งยืนโดยไม่หวั่นไหวไปกับความผันผวนระยะสั้น” พร้อมระบุว่า “จะเสริมความสามารถในการแข่งขันของผลิตภัณฑ์ดีฟอลต์ออปชันอย่างต่อเนื่อง ผ่านการจัดสรรสินทรัพย์อย่างเป็นระบบและการบริหารพอร์ตเชิงรุก” คำกล่าวนี้สะท้อนว่าสำหรับผลิตภัณฑ์ที่ลงทุนระยะยาว ระบบบริหารพอร์ตมีความสำคัญมากกว่าผลตอบแทนระยะสั้น

ทั้งนี้ ตัวเลขผลตอบแทนดังกล่าวเป็นผลการดำเนินงานเฉพาะช่วงเวลาที่ระบุเท่านั้น ผลตอบแทนของผลิตภัณฑ์เงินบำนาญอาจเปลี่ยนแปลงไปตามสินทรัพย์ที่ลงทุนและสภาวะตลาด ผู้ที่สนใจจึงควรตรวจสอบทั้งโครงสร้างผลิตภัณฑ์และระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้ของตนเองประกอบกัน