ขาดทุนช็อต BTC เสี่ยงพุ่ง 6.88 ล้านดอลลาร์ วาฬรายใหญ่สั่นคลอน

บิตคอยน์(BTC) ขยับเข้าใกล้แนวโน้ม 80,000 ดอลลาร์ ทำให้สถานะช็อต (short) ทั้งบิตคอยน์และอีเธอเรียม(ETH) ของนักเทรดอนุพันธ์รายใหญ่รายหนึ่ง มีความเสี่ยงขาดทุนทางบัญชีขยับขึ้นแตะ 6.88 ล้านดอลลาร์ ตามการวิเคราะห์ล่าสุด

สื่อคริปโต BlockBeats รายงานเมื่อวันที่ 25 (เวลาท้องถิ่น) ว่า หากนักเทรดที่ใช้ชื่อบัญชี “先定10个大目标” ยังคงถือสถานะช็อต BTC และ ETH เดิมไว้ ยอดขาดทุนทางบัญชีรวมของทั้งสองสถานะอาจขยายตัวขึ้นเป็น 6.88 ล้านดอลลาร์ โดยคำนวณจากราคาฐานที่ BTC 79,300 ดอลลาร์ และ ETH 2,499 ดอลลาร์

ตามรายงาน สถานะช็อต BTC ของนักเทรดรายนี้มีขนาด 1,830.724 BTC คิดเป็นมูลค่าประมาณ 139 ล้านดอลลาร์ โดยมีราคาต้นทุนเฉลี่ยที่เข้าสถานะอยู่ที่ 76,397.56 ดอลลาร์

ส่วนสถานะช็อต ETH มีขนาด 12,756.739 ETH มูลค่าประมาณ 30.25 ล้านดอลลาร์ ราคาต้นทุนเฉลี่ยอยู่ที่ 2,371.57 ดอลลาร์

สถานะช็อตคือการเดิมพันว่าราคาสินทรัพย์จะปรับตัวลง หากราคาสินทรัพย์อ้างอิงปรับขึ้นเหนือราคาต้นทุนเฉลี่ยที่เข้าสถานะ จะเกิด 'ผลขาดทุนทางบัญชี' และหากมีการใช้เลเวอเรจ ความผันผวนของกำไรขาดทุนก็จะยิ่งมากขึ้น

กรณีนี้สะท้อนว่าตลาดกำลังให้ความสนใจกับการเปลี่ยนแปลงกำไรขาดทุนในสถานะอนุพันธ์ มากกว่าราคาตลาดสปอตเพียงอย่างเดียว ประเด็นสำคัญคือ เมื่อ BTC ดีดตัวขึ้นใกล้ระดับ 80,000 ดอลลาร์ แรงกดดันต่อสถานะฝั่งขายก็เพิ่มขึ้นตามไปด้วย

ก่อนหน้านี้ BTC เคลื่อนไหวผันผวนระยะสั้นอย่างรวดเร็ว จนมีรายงานว่าราคาทะลุแนว 80,000 USDT ขึ้นไปแล้ว โดยระดับ 80,000 ดอลลาร์ถือเป็นระดับราคาที่ทั้งตลาดพรีดิกชันและตลาดอนุพันธ์จับตามองร่วมกัน

ก่อนหน้านี้มีรายงานว่านักเทรดรายนี้เคยกลับมาเปิดเผยการเทรดจริงบนไบแนนซ์(Binance) อีกครั้ง แต่ปัจจุบันสถานะการเปิดเผยข้อมูลถูกเปลี่ยนเป็นส่วนตัว จึงยังไม่สามารถยืนยันได้ว่ามีการตัดขาดทุนหรือถูกบังคับปิดสถานะแล้วหรือไม่

บทวิเคราะห์โดย AI ของ BlockBeats ระบุว่า ยอดขาดทุนทางบัญชีของสถานะช็อตรายนี้ขยายตัวจาก 4.2 ล้านดอลลาร์เมื่อวันที่ 20 มาเป็น 6.88 ล้านดอลลาร์ โดยบทวิเคราะห์เดียวกันอธิบายว่า วันที่ 20 มีการลดสถานะแบบตัดขาดทุนบางส่วน ก่อนจะกลับมาเพิ่มสถานะอีกครั้งเป็นมูลค่าราว 219 ล้านดอลลาร์ในวันที่ 21 และเปิดสถานะช็อตใหม่ขนาดราว 80 ล้านดอลลาร์ในวันที่ 22

บทวิเคราะห์ยังระบุด้วยว่า นักเทรดรายนี้น่าจะตั้งจุดตัดขาดทุน (stop-loss) สำหรับ BTC ไว้ที่ประมาณ 80,500 ดอลลาร์ ซึ่งหมายความว่าราคาปัจจุบันเข้าใกล้ระดับดังกล่าวแล้ว และผลกำไรขาดทุนทางบัญชีอาจเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญ ขึ้นอยู่กับว่าจะยังคงถือสถานะต่อไปหรือไม่

บัญชีวิเคราะห์ออนเชน 'Ai 姨' ก็เคยโพสต์ข้อความในทำนองเดียวกันว่า นักเทรดรายนี้กลับมาเปิดสถานะช็อตมูลค่าประมาณ 80 ล้านดอลลาร์อีกครั้ง และน่าจะตั้งจุดตัดขาดทุน BTC ไว้ที่ 80,500 ดอลลาร์ ซึ่งตัวเลขดังกล่าวสอดคล้องกับราคาต้นทุนเฉลี่ยและขนาดสถานะที่ BlockBeats นำเสนอโดยรวม

ในตลาดอนุพันธ์ สถานะขนาดใหญ่ของนักเทรดรายหนึ่งมักถูกใช้เป็นข้อมูลประกอบการตีความทิศทางอุปสงค์อุปทานระยะสั้นที่เกี่ยวข้องกับความเป็นไปได้ของการบังคับปิดสถานะหรือการตัดขาดทุน มากกว่าจะเป็นสัญญาณชี้ทิศทางราคาที่ชัดเจน โดยเฉพาะบัญชีที่เคยเปิดเผยประวัติการเทรดต่อสาธารณะ การเปลี่ยนแปลงสถานะสามารถถูกส่งต่อในหมู่นักลงทุนได้อย่างรวดเร็ว และอาจส่งผลด้านจิตวิทยาต่อตลาด

อย่างไรก็ตาม การใช้กำไรขาดทุนของนักเทรดรายใดรายหนึ่งเพียงอย่างเดียวมาตัดสินทิศทางราคาบิตคอยน์นั้นทำได้ยาก ตัวเลขที่เปิดเผยออกมาเป็นผลขาดทุนทางบัญชีภายใต้สมมติฐานว่าสถานะยังคงถูกถือไว้ ส่วนการเปลี่ยนแปลงสถานะจริงยังต้องรอการยืนยันจากสถานะการเปิดเผยข้อมูลการเทรดและข้อมูลเพิ่มเติม

ความเป็นไปได้ที่ยอดขาดทุนจะขยายตัวในครั้งนี้ จึงเป็นตัวอย่างที่สะท้อนให้เห็นว่าความกดดันต่อสถานะช็อตบริเวณระดับ 80,000 ดอลลาร์เพิ่มขึ้นมากเพียงใด มากกว่าจะเป็นการชี้ขาดทิศทางของนักเทรดรายใดรายหนึ่ง ตราบใดที่ยังไม่มีการยืนยันการเปิดเผยข้อมูลการเทรดอีกครั้ง ตัวเลขขาดทุน 6.88 ล้านดอลลาร์นี้ก็ยังคงเป็นเพียงตัวเลขประเมินภายใต้สมมติฐาน ไม่ใช่ผลขาดทุนที่เกิดขึ้นจริง