รีไฟแนนซ์สหรัฐ 6.764% แรงจูงใจย้ายสินเชื่อยังจำกัด

อัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์สินเชื่อที่อยู่อาศัยแบบคงที่ 30 ปีของสหรัฐฯ อยู่ที่ 6.764% ขณะที่อัตราดอกเบี้ยยังคงค้างอยู่ในช่วงปลาย 6% ต่อเนื่อง ทำให้แรงจูงใจของผู้กู้เดิมในการรีไฟแนนซ์เพื่อลดภาระดอกเบี้ยยังมีจำกัด

ฟอร์จูน(Fortune) รายงานเมื่อวันที่ 24 (เวลาท้องถิ่น) โดยอ้างอิงข้อมูลจากศูนย์วิจัยสินเชื่อที่อยู่อาศัย(Mortgage Research Center) ว่า อัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์แบบคงที่ 30 ปีเฉลี่ยอยู่ที่ 6.764% ส่วนแบบคงที่ 20 ปีอยู่ที่ 6.601% แบบคงที่ 15 ปีอยู่ที่ 5.853% และแบบคงที่ 10 ปีอยู่ที่ 5.764%

อัตราดอกเบี้ยยังแตกต่างกันตามประเภทสินเชื่อ โดย △สินเชื่อจัมโบ้(Jumbo Loan) รีไฟแนนซ์ 30 ปีอยู่ที่ 6.703% และ 15 ปีอยู่ที่ 6.147% △สินเชื่อของหน่วยงานที่อยู่อาศัยกลางแห่งสหรัฐ(Federal Housing Administration, FHA) รีไฟแนนซ์ 30 ปีอยู่ที่ 6.111% และ 15 ปีอยู่ที่ 5.717% △สินเชื่อของกระทรวงกิจการทหารผ่านศึกสหรัฐ(Department of Veterans Affairs, VA) รีไฟแนนซ์ 30 ปีอยู่ที่ 6.226% และ 15 ปีอยู่ที่ 5.698%

สินเชื่อจัมโบ้หมายถึงสินเชื่อที่อยู่อาศัยวงเงินสูงที่เกินเพดานสินเชื่อมาตรฐานทั่วไป ส่วนสินเชื่อ FHA และ VA เป็นสินเชื่อที่หน่วยงานภาครัฐของสหรัฐฯ เข้ามาเกี่ยวข้อง โดยมีเกณฑ์คุณสมบัติผู้กู้และโครงสร้างการค้ำประกันต่างจากสินเชื่อทั่วไป

ตัวชี้วัดตลาดอื่นก็ชี้ไปในทิศทางใกล้เคียงกัน แบงก์เรท(Bankrate) ระบุว่าอัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์แบบคงที่ 30 ปีเฉลี่ย ณ วันที่ 24 อยู่ที่ 6.87% ขณะที่เฟรดดี แมค(Freddie Mac) เปิดเผยผลสำรวจรายสัปดาห์ ณ วันที่ 20 ว่าอัตราดอกเบี้ยสินเชื่อซื้อบ้านใหม่แบบคงที่ 30 ปีเฉลี่ยอยู่ที่ 6.65% และแบบคงที่ 15 ปีอยู่ที่ 5.95%

แม้ทั้งสามหน่วยงานจะใช้กลุ่มตัวอย่างและวิธีคำนวณต่างกัน แต่ทิศทางของอัตราดอกเบี้ยสินเชื่อ 30 ปีที่ยังอยู่ในช่วงปลาย 6% นั้นตรงกัน อัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์มีโครงสร้างต่างจากสินเชื่อซื้อบ้านใหม่จึงเทียบตัวเลขโดยตรงกันไม่ได้ทั้งหมด แต่ทั้งสองฝั่งยืนยันตรงกันว่าต้นทุนการกู้ยืมยังอยู่ในระดับสูง

ความต้องการรีไฟแนนซ์ก็ยังไม่ฟื้นตัวชัดเจน สมาคมธนาคารเพื่อการจำนอง(Mortgage Bankers Association, MBA) ระบุว่าดัชนีรีไฟแนนซ์ในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 14 เพิ่มขึ้น 2% จากสัปดาห์ก่อนหน้า แต่ลดลง 18% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน

โจเอล คาน(Joel Kan) รองประธานและหัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ MBA กล่าวในแถลงการณ์ว่า อัตราดอกเบี้ยและยอดยื่นขอสินเชื่อในสัปดาห์ที่ผ่านมา "ไม่เปลี่ยนแปลงมากนัก" คำอธิบายนี้สะท้อนว่าในช่วงที่ดอกเบี้ยยังสูง ผู้กู้ที่มีวงเงินสินเชื่อก้อนใหญ่มีแรงจูงใจรีไฟแนนซ์ลดลง

ก่อนหน้านี้ โทเคนโพสต์(TokenPost) เคยรายงานว่ายอดยื่นขอสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสหรัฐฯ ลดลง 0.4% จากสัปดาห์ก่อนหน้า ท่ามกลางอัตราดอกเบี้ยที่ทรงตัว โดยขณะนั้นอัตราดอกเบี้ยสัญญาเฉลี่ยของสินเชื่อมาตรฐานแบบคงที่ 30 ปีอยู่ที่ 6.77% ส่วนยอดยื่นขอรีไฟแนนซ์เพิ่มขึ้น 2% จากสัปดาห์ก่อนหน้า แต่ลดลง 18% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน

เกณฑ์การพิจารณารีไฟแนนซ์แตกต่างกันไปตามแต่ละหน่วยงานและสื่อ ฟอร์จูนอธิบายว่าโดยทั่วไปการรีไฟแนนซ์จะมีความหมายเมื่อผู้กู้สามารถได้อัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าที่ถืออยู่อย่างน้อย 1 จุดเปอร์เซ็นต์ ขณะที่เนิร์ดวอลเล็ท(NerdWallet) มองว่าส่วนต่าง 0.5-0.75 จุดเปอร์เซ็นต์ก็อาจมีความหมายได้เช่นกัน

แม้อยู่ในสภาพแวดล้อมดอกเบี้ยเดียวกัน จุดคุ้มทุนของผู้กู้แต่ละรายก็ต่างกัน เพราะขึ้นกับอัตราดอกเบี้ยสินเชื่อเดิม ระยะเวลาที่จะอยู่อาศัยต่อ ยอดสินเชื่อคงเหลือ เงื่อนไขเครดิต และโครงสร้างค่าใช้จ่ายของแต่ละคน กล่าวได้ว่าส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยเพียงอย่างเดียวไม่เพียงพอที่จะตัดสินใจเรื่องรีไฟแนนซ์

ค่าใช้จ่ายก็เป็นอีกตัวแปรหนึ่ง ฟอร์จูนระบุว่าค่าใช้จ่ายในการรีไฟแนนซ์โดยทั่วไปอยู่ที่ราว 2-6% ของวงเงินกู้ ตัวอย่างเช่น สินเชื่อวงเงิน 300,000 ดอลลาร์สหรัฐ อาจมีค่าใช้จ่ายราว 6,000-18,000 ดอลลาร์สหรัฐ

อัตราดอกเบี้ยสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสหรัฐฯ เคลื่อนไหวสอดคล้องกับอัตราดอกเบี้ยระยะยาว ความคาดหวังเงินเฟ้อ และตัวเลขเศรษฐกิจ ไม่ใช่แค่ปัจจัยในตลาดที่อยู่อาศัยเพียงอย่างเดียว

สำหรับนักลงทุนไทย ตัวเลขนี้ถูกมองเป็นตัวแปรเศรษฐกิจมหภาคตัวหนึ่ง อย่างไรก็ตาม ยังไม่มีข้อมูลยืนยันผลกระทบโดยตรงของอัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์ครั้งนี้ต่อราคาสินทรัพย์คริปโตอย่างบิตคอยน์(BTC) และอีเธอเรียม(ETH)