1 หมื่นล้านวอน! ไอเอ(038880) เดินหน้าเพิ่มทุนให้สิทธิผู้ถือหุ้นเดิม

บริษัท ไอเอ(IA, รหัสหุ้น 038880) ผู้ประกอบการบนตลาดคอสแดค(KOSDAQ) ของเกาหลีใต้ ประกาศแผนเพิ่มทุนแบบให้สิทธิผู้ถือหุ้นเดิมมูลค่ารวม 1 หมื่นล้านวอน เพื่อนำไปใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียนในการดำเนินงาน โดยจะออกหุ้นสามัญใหม่จำนวน 3.7 ล้านหุ้น ราคาหุ้นละ 2,775 วอน

ไอเอเปิดเผยผ่านการแจ้งข้อมูลต่อตลาดหลักทรัพย์เมื่อวันที่ 18 (เวลาท้องถิ่น) ว่า บริษัทเตรียมระดมทุนราว 1 หมื่นล้านวอนเพื่อใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียน ผ่านการเพิ่มทุนแบบให้สิทธิผู้ถือหุ้นเดิม(Rights Offering) โดยไอเอเป็นบริษัทจดทะเบียนในตลาดคอสแดคของเกาหลีใต้

การเพิ่มทุนแบบให้สิทธิผู้ถือหุ้นเดิมเป็นวิธีที่บริษัทจัดสรรหุ้นใหม่ให้ผู้ถือหุ้นเดิมก่อน แลกกับเงินทุนที่ได้รับ ถือเป็น'ทางเลือก'ในการเสริมทุนโดยไม่ต้องพึ่งพาการกู้ยืมจากภายนอก

ผู้ถือหุ้นเดิมจะได้รับสิทธิจองซื้อหุ้นใหม่ตามสัดส่วนหุ้นที่ถืออยู่ อย่างไรก็ตาม เมื่อจำนวนหุ้นทั้งหมดเพิ่มขึ้นหลังการออกหุ้นใหม่ นักลงทุนควรพิจารณาการเปลี่ยนแปลงของสัดส่วนการถือหุ้นและมูลค่าต่อหุ้นควบคู่กันไปด้วย

ตัวเลขสำคัญจากการเปิดเผยข้อมูลครั้งนี้ ประกอบด้วย △วงเงินระดมทุนรวม 1 หมื่นล้านวอน △จำนวนหุ้นที่ออกใหม่ 3.7 ล้านหุ้น △ราคาหุ้นละ 2,775 วอน โดยวัตถุประสงค์ของการระดมทุนระบุไว้ว่าเป็นเงินทุนหมุนเวียนในการดำเนินงาน

การเพิ่มทุนเพื่อใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียนโดยทั่วไปมักถูกใช้เสริมสภาพคล่องในการดำเนินธุรกิจประจำวัน การบริหารค่าใช้จ่าย และการบริหารการเงินของบริษัท ส่วนแผนการใช้เงินในรายละเอียดมักจะถูกเปิดเผยเพิ่มเติมในการแจ้งข้อมูลครั้งถัดไปหรือในขั้นตอนแก้ไขแบบแสดงรายการข้อมูลการเสนอขายหลักทรัพย์ ทั้งนี้ ไอเอยังไม่ได้เปิดเผยแผนการใช้เงินแยกตามกลุ่มธุรกิจในการแจ้งข้อมูลครั้งนี้

สำหรับการเพิ่มทุนของบริษัทจดทะเบียนในเกาหลีใต้โดยทั่วไป ประเด็นที่นักลงทุนมักตรวจสอบได้แก่ ราคาหุ้นที่ออกใหม่ จำนวนหุ้นใหม่ วัตถุประสงค์ในการระดมทุน และความเป็นไปได้ที่สัดส่วนการถือหุ้นเดิมจะลดลง ซึ่งสอดคล้องกับกรณีการเพิ่มทุนมูลค่า 1 หมื่นล้านวอนในอดีตที่แหล่งใช้เงินและการเปลี่ยนแปลงจำนวนหุ้นก็เป็นประเด็นที่นักลงทุนให้ความสนใจตรวจสอบเช่นกัน

การเพิ่มทุนแบบให้สิทธิผู้ถือหุ้นเดิมแตกต่างจากการจัดสรรให้บุคคลในวงจำกัด(Third-Party Allotment) ตรงที่เปิดโอกาสให้ผู้ถือหุ้นเดิมเข้าร่วมก่อน อย่างไรก็ตาม ผลการจองซื้อจริงและยอดชำระเงินจะเป็นตัวกำหนดว่าบริษัทจะระดมทุนได้ครบตามแผนหรือไม่ รวมถึงโครงสร้างผู้ถือหุ้นที่อาจเปลี่ยนแปลงตามไปด้วย

การเพิ่มทุนครั้งนี้ของไอเอยังอยู่ในขั้นตอนเปิดเผยราคาหุ้น จำนวนหุ้นใหม่ และวัตถุประสงค์การระดมทุนเป็นลำดับแรก ส่วนผลการชำระเงินจริงและรายละเอียดการใช้เงินหลังจากนี้จะได้รับการยืนยันในการแจ้งข้อมูลครั้งถัดไป