15.9 ล้านล้านวอน ยอดโอนเงินบำนาญเกาหลีใต้ เตรียมเปิดทางโอนจาก DC สู่ IRP ต่างค่าย

เงินบำนาญเกษียณของเกาหลีใต้ที่โอนย้ายระหว่างบริษัทผู้ให้บริการแบบไม่ต้องขายสินทรัพย์ทิ้งมียอดสะสมแตะ 15.9 ล้านล้านวอนแล้ว นับตั้งแต่เปิดบริการเมื่อปลายเดือนตุลาคม 2024 จนถึงสิ้นเดือนมิถุนายนที่ผ่านมา และล่าสุดหน่วยงานกำกับดูแลกำลังผลักดันให้ผู้ถือบัญชีแผนสมทบเงินกำหนด (DC) โอนย้ายไปยังบัญชีเกษียณอายุส่วนบุคคล (IRP) ของบริษัทอื่นได้โดยตรง

สำนักงานกำกับดูแลทางการเงินเกาหลีใต้ (Financial Supervisory Service, FSS) เปิดเผยเมื่อวันที่ 24 ว่า ได้จัดประชุมคณะทำงานเฉพาะกิจ (TF) ร่วมกับศูนย์รับฝากหลักทรัพย์แห่งเกาหลี (Korea Securities Depository) สมาคมที่เกี่ยวข้อง บริษัทการเงินหลักทรัพย์เกาหลี (Korea Securities Finance Corporation) และบริษัทผู้ให้บริการกองทุนบำนาญเกษียณ เพื่อหารือแนวทางปรับปรุงบริการโอนย้ายสินทรัพย์บำนาญแบบ 'ไม่ขายทิ้ง' หรือที่เรียกว่า 'การโอนสินทรัพย์จริง' ซึ่งช่วยให้ผู้ถือบัญชีย้ายไปหาบริษัทใหม่ได้โดยไม่ต้องขายหรือยกเลิกสินทรัพย์ที่ถืออยู่ในบัญชีเดิม

ปัจจุบันการโอนสินทรัพย์จริงทำได้เฉพาะภายในระบบเดียวกันเท่านั้น เช่น แผนผลประโยชน์กำหนด (DB) โอนไป DB ด้วยกัน แผน DC โอนไป DC ด้วยกัน หรือ IRP โอนไป IRP ด้วยกัน บัญชีที่ถือกองทุนที่ถูกระงับการไถ่ถอนอยู่ก็ยังโอนย้ายไม่ได้ ทำให้ผู้ถือบัญชีที่ต้องการเปลี่ยนบริษัทแต่เคลียร์สินทรัพย์ค้างไม่ได้ ต้องติดอยู่กับบริษัทเดิมไปโดยปริยาย

FSS ระบุว่าจะพัฒนาระบบให้ผู้ถือบัญชี DC โอนย้ายไปยังบัญชี IRP ของบริษัทอื่นได้ พร้อมทั้งหารือแนวทางเปิดให้กองทุนที่ถูกระงับการไถ่ถอนเป็นหนึ่งในสินทรัพย์ที่โอนย้ายได้ด้วย โดยแผน DC เป็นระบบที่บริษัทนำเงินสมทบเข้าบัญชีแล้วให้ลูกจ้างบริหารจัดการลงทุนเอง ส่วน IRP เป็นบัญชีที่ใช้รับโอนเงินบำนาญเมื่อเกษียณหรือให้บุคคลนำเงินเข้าสมทบเพิ่มเองได้ ซึ่งมีโครงสร้างการบริหารคล้ายกับ DC ตรงที่ผู้ถือบัญชีเป็นผู้เลือกสินทรัพย์ลงทุนด้วยตัวเอง

นอกจากนี้ FSS ยังเตรียมปรับปรุงขั้นตอนการยืนยันตัวตนทางไกล โดยจะหาวิธีอื่นนอกเหนือจากการบันทึกเสียงสนทนา เนื่องจากเห็นว่าขั้นตอนนี้เป็นสาเหตุหนึ่งที่ทำให้การโอนย้ายล่าช้า พร้อมกำหนดให้บริษัทต้องแจ้งเหตุผลอย่างละเอียดแก่ผู้ถือบัญชี หากคำขอโอนย้ายถูกยกเลิกหรือปฏิเสธ

ข้อมูลจาก FSS ระบุว่า นับตั้งแต่เปิดบริการโอนสินทรัพย์จริงเมื่อปลายเดือนตุลาคม 2024 จนถึงสิ้นเดือนมิถุนายน 2026 มียอดโอนย้ายสะสมรวม 15.9 ล้านล้านวอน คิดเป็นประมาณ 250,000 รายการ หรือเฉลี่ยวันละ 26,100 ล้านวอน และ 409 รายการ

ยอดโอนย้ายในช่วงครึ่งแรกของปีนี้อยู่ที่ 6.9 ล้านล้านวอน มากกว่าสองเท่าของช่วงเดียวกันปีก่อนหน้าที่มียอด 3.2 ล้านล้านวอน เมื่อแบ่งตามกลุ่มธุรกิจ เงินที่โอนจากธนาคารไปบริษัทหลักทรัพย์มีมูลค่า 5.2 ล้านล้านวอน คิดเป็น 33% ของยอดรวมทั้งหมด ส่วนเงินที่โอนระหว่างธนาคารด้วยกันเองอยู่ที่ 4.5 ล้านล้านวอน

เมื่อแบ่งตามประเภทระบบบำนาญ ยอดโอนของ IRP มากที่สุดที่ 6.8 ล้านล้านวอน ตามด้วยแผน DC ที่ 4.8 ล้านล้านวอน และแผน DB ที่ 4.3 ล้านล้านวอน FSS อธิบายว่า แผน DB มีแนวโน้มโอนจากบริษัทหลักทรัพย์ไปยังธนาคารและบริษัทประกัน ขณะที่แผน DC และ IRP มีแนวโน้มโอนจากธนาคารและบริษัทประกันไปยังบริษัทหลักทรัพย์เป็นหลัก สะท้อนว่าเงินในระบบที่ผู้ถือบัญชีบริหารเองกำลังไหลเข้าสู่ธุรกิจหลักทรัพย์มากขึ้น

สัดส่วนของแผน DC และ IRP ในตลาดบำนาญเกษียณเกาหลีใต้กำลังขยายตัวต่อเนื่อง โดยก่อนหน้านี้ TokenPost เคยรายงานว่ายอดสะสมกองทุนบำนาญเกษียณเพิ่มขึ้นเป็น 553.9 ล้านล้านวอนในไตรมาสสองของปี 2026 โดยสัดส่วนรวมของแผน DC และ IRP อยู่ที่ 59.5% ของยอดสะสมทั้งหมด ยิ่งสัดส่วนบำนาญที่ผู้ถือบัญชีเลือกสินทรัพย์เองมีมากขึ้นเท่าไหร่ ขอบเขตและขั้นตอนของบริการโอนสินทรัพย์จริงก็ยิ่งมีผลต่อการตัดสินใจเลือกบริษัทของผู้ถือบัญชีมากขึ้นเท่านั้น

FSS ระบุว่าจะสรุปแนวทางปรับปรุงให้แล้วเสร็จภายในเดือนกันยายน และเริ่มพัฒนาระบบตั้งแต่เดือนตุลาคมเป็นต้นไป ส่วนขอบเขตการบังคับใช้จริงและเกณฑ์รายละเอียดของสินทรัพย์ที่โอนย้ายได้ จะกำหนดตามผลการหารือและการพัฒนาระบบในขั้นต่อไป